——2017中國制造業(yè)企業(yè)500強透視(三)

　　2017中國制造業(yè)企業(yè)500強行業(yè)分布及特征：汽車及零配件制造在收入與利潤貢獻方面最為突出，石化及煉焦納稅居于首位；水泥及玻璃制造行業(yè)并購重組活躍，通信設(shè)備制造行業(yè)研發(fā)投入最積極；家用電器行業(yè)專利排名領(lǐng)先，兵器制造在標準制定領(lǐng)域居首；酒類在營收利潤率與人均利潤方面領(lǐng)先，家用電器凈資產(chǎn)利潤率最優(yōu)。

　　2017中國制造業(yè)企業(yè)500強區(qū)域分布及特征：東部地區(qū)入圍企業(yè)數(shù)量占絕大多數(shù)，東北地區(qū)企業(yè)數(shù)量持續(xù)減少；東部地區(qū)企業(yè)人均利潤指標領(lǐng)先，東北地區(qū)稅負壓力最大；東部地區(qū)企業(yè)并購重組與創(chuàng)新更為活躍，標準制定方面各有優(yōu)劣；中部地區(qū)企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量最好。

　　2017中國制造業(yè)企業(yè)500強行業(yè)分布及特征

　　1、汽車及零配件制造在收入與利潤貢獻方面最為突出，石化及煉焦納稅居于首位

　　行業(yè)重化工特征依然突出，利潤貢獻中呈現(xiàn)出一些積極亮點，汽車及零配件制造行業(yè)是收入與利潤的最大貢獻者。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強排名前五的行業(yè)，仍然是典型的重化工行業(yè)。其中，31家汽車及零配件制造企業(yè)共實現(xiàn)營業(yè)收入3.75萬億元，占全部制造業(yè)500強營業(yè)收入的13.27%；第二位為黑色冶金行業(yè)，72家黑色冶金企業(yè)占全部營業(yè)收入的13.10%；前五大行業(yè)占全部制造業(yè)500強營業(yè)收入的49.16%，前十大行業(yè)占全部制造業(yè)500強營業(yè)收入的66.83%。

　　利潤貢獻中呈現(xiàn)出一些先進制造的亮點，電力電氣設(shè)備制造與通信設(shè)備制造進入行業(yè)凈利潤排名前五。31家汽車及零配件制造企業(yè)實現(xiàn)凈利潤1881.30億元，占全部制造業(yè)500強凈利潤總額的19.34%；排名凈利潤第二位的行業(yè)是石化及煉焦，27家石化及煉焦企業(yè)貢獻了全部500家制造企業(yè)凈利潤總額的9.93%；前五大行業(yè)占全部制造業(yè)500強凈利潤的47.55%，前十大行業(yè)占全部制造業(yè)500強凈利潤的65.10%。

　　石化及煉焦在納稅貢獻中作用突出。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中，27家石化及煉焦企業(yè)共納稅3784.40億元，占全部制造業(yè)500強納稅總額的25.87%，石化及煉焦企業(yè)對全部制造業(yè)500強的納稅貢獻超過了四分之一；石化及煉焦行業(yè)的綜合稅負為13.59%，僅次于酒類的18.48%，遠高于其他行業(yè)。納稅貢獻前五大行業(yè)共貢獻了制造業(yè)500強納稅總額的64.66%，前十大行業(yè)共貢獻了制造業(yè)500強納稅總額的78.06%。

　　2、水泥及玻璃制造行業(yè)并購重組活躍，通信設(shè)備制造行業(yè)研發(fā)投入最積極

　　水泥及玻璃制造行業(yè)并購重組活動十分活躍。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強共發(fā)生878次并購重組，其中12家水泥及玻璃制造行業(yè)共發(fā)生并購重組491次，占全部制造業(yè)500強并購重組總量的55.92%，行業(yè)并購重組的活躍度遠高于其他行業(yè)；石化及煉焦行業(yè)共發(fā)生并購重組85次，占比為9.68%；前五大行業(yè)的并購重組共占全部制造業(yè)500強并購重組總量的77.22%，前十大行業(yè)的并購重組共占全部制造業(yè)500強并購重組總量的87.02%。

　　通信設(shè)備制造行業(yè)最為重視研發(fā)投入。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中9家通信設(shè)備制造企業(yè)共完成研發(fā)投入954.12億元，企均研發(fā)費用投入為106.01億元，是全部制造業(yè)500強企業(yè)平均研發(fā)投入的9.66倍；通信及設(shè)備制造行業(yè)研發(fā)投入占全部制造業(yè)500強研發(fā)投入的17.22%，居于第一位；汽車及零配件制造行業(yè)研發(fā)投入占全部制造業(yè)500強的14.73%，居于第二位。排名前五的行業(yè)研發(fā)投入合計占全部制造業(yè)500強研發(fā)投入的52.85%，排名前十的行業(yè)合計占全部制造業(yè)500強研發(fā)投入的73.74%。從研發(fā)強度看，通信及設(shè)備制造行業(yè)的平均研發(fā)投入強度為11.87%，遠高于排名第二位的航空航天行業(yè)的5.83%，也遠高于制造業(yè)500強的2.07%。

　　3、家用電器行業(yè)專利排名領(lǐng)先，兵器制造在標準制定領(lǐng)域居首

　　家用電器制造行業(yè)在擁有專利數(shù)和發(fā)明專利數(shù)均排在行業(yè)第一。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中有15家家用電器制造企業(yè)，共擁有專利104293件，其中發(fā)明專利26995件，分別占制造業(yè)500強專利與發(fā)明專利的18.59%、15.01%，在專利行業(yè)排名和發(fā)明專利行業(yè)排名中均居于第一位。汽車及零配件制造行業(yè)擁有專利數(shù)占全部制造業(yè)500強專利數(shù)的15.05%，居于行業(yè)專利排名第二位；石化及煉焦擁有發(fā)明專利數(shù)占全部制造業(yè)500強發(fā)明專利數(shù)的10.68%，居于行業(yè)發(fā)明專利排名第二位。專利數(shù)排名前五行業(yè)共占全部制造業(yè)500強專利的54.02%，專利數(shù)排名前十行業(yè)共占全部制造業(yè)500強專利的74.94%；發(fā)明專利數(shù)排名前五行業(yè)共占全部制造業(yè)500強發(fā)明專利的51.07%，發(fā)明專利數(shù)排名前十行業(yè)共占全部制造業(yè)500強發(fā)明專利的73.84%。

　　兵器制造在總標準制定與國內(nèi)標準制定方面排名居前，軌道交通設(shè)備及零部件制造在國際標準制定方面積極參與。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中有2家兵器制造企業(yè)，共參與2029項標準制定，均為國內(nèi)標準，分別占制造業(yè)500強標準制定總數(shù)、國內(nèi)標準制定數(shù)的8.77%和9.15%。其次為船舶制造行業(yè)，共4家企業(yè)，參與了1974項標準制定，其中國內(nèi)標準為1956項，分別占制造業(yè)500強標準制定總數(shù)、國內(nèi)標準制定數(shù)的8.54%和8.82%。標準制定數(shù)排名前五行業(yè)參與標準制定數(shù)占全部制造業(yè)500強的41.62%，標準制定數(shù)排名前十行業(yè)參與標準制定數(shù)占全部制造業(yè)500強的67.87%。參與國內(nèi)標準制定數(shù)排名前五行業(yè)參與標準制定數(shù)占全部制造業(yè)500強的42.08%，標準制定數(shù)排名前十行業(yè)參與標準制定數(shù)占全部制造業(yè)500強的68.05%。

　　在國際標準制定參與方面，軌道交通設(shè)備及零配件制造行業(yè)的作用最為突出，行業(yè)雖然只有1家企業(yè)，但卻參與了98項國際標準的制定，占全部制造業(yè)500強參與國際標準制定數(shù)量的17.69%。其次是家用電器行業(yè)，參與制定國際標準數(shù)占全部制造業(yè)500強的15.34%。排名前五行業(yè)共參與了53.61%的國際標準制定，排名前十的行業(yè)共參與了77.08%的國際標準制定。

　　4、酒類在營收利潤率與人均利潤方面領(lǐng)先，家用電器凈資產(chǎn)利潤率最優(yōu)

　　酒類營收利潤率最高，家用電器凈資產(chǎn)利潤率最優(yōu)。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強的39個行業(yè)中，除機床制造行業(yè)整體虧損外，其他38個行業(yè)均實現(xiàn)了不同程度的正利潤。其中酒類等24個行業(yè)營收利潤率高于制造業(yè)500強總體平均營收利潤率3.44%，酒類、飲料、醫(yī)療設(shè)備制造、家用電器制造、其他建材制造位居行業(yè)營收利潤率前五。飲料等24個行業(yè)的資產(chǎn)利潤率高于制造業(yè)500強總體平均資產(chǎn)利潤率3.11%，飲料、醫(yī)療設(shè)備制造、家用電器制造、酒類、農(nóng)副食品位居資產(chǎn)利潤率前五。家用電器制造等23個行業(yè)凈資產(chǎn)利潤率高于制造業(yè)500強總體平均凈資產(chǎn)利潤率8.51%，家用電器制造、飲料、通信設(shè)備制造、物料搬運設(shè)備制造、醫(yī)療設(shè)備制造位居凈資產(chǎn)利潤率前五。

　　酒類在人均凈利潤方面明顯領(lǐng)先，兵器制造行業(yè)企業(yè)均凈利潤占明顯優(yōu)勢。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強的人均利潤為7.49萬元，共有酒類等18個行業(yè)人均利潤高于制造業(yè)500強人均利潤水平。酒類企業(yè)的人均利潤為20.29萬元，高居行業(yè)人均利潤第一位，相當于制造業(yè)500強人均利潤的2.71倍。醫(yī)療設(shè)備制造、飲料、汽車及零配件制造、家用電器制造分居第二至第五位，人均凈利潤分別為17.27萬元、14.59萬元、13.51萬元和13.50萬元。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強的企均凈利潤19.46億元，只有兵器制造等13個行業(yè)的企均凈利潤高于制造業(yè)500強企均凈利潤。兵器制造行業(yè)的企均凈利潤為171.66億元，在行業(yè)企均凈利潤排名中遙遙領(lǐng)先，高居第一位，企均凈利潤相當于制造業(yè)500強平均水平的8.82倍。軌道交通設(shè)備及零部件制造、航空航天、汽車及零配件制造、家用電器制造分居企均凈利潤排名第二至第五位，企均凈利潤分別為139.10億元、131.77億元、60.69億元和54.89億元。

　　2017中國制造業(yè)企業(yè)500強區(qū)域分布及特征

　　1、東部地區(qū)入圍企業(yè)數(shù)量占絕大多數(shù)，東北地區(qū)企業(yè)數(shù)量持續(xù)減少

　　2017中國制造業(yè)企業(yè)500強總部所在地涉及了30個省、自治區(qū)、直轄市，只有西藏沒有企業(yè)入圍2017中國制造業(yè)企業(yè)500強。這500家企業(yè)在各個地區(qū)的分布同以往一樣，呈現(xiàn)出不均衡性。其中，東部地區(qū)有348家企業(yè)，占69.60%；中部地區(qū)有72家企業(yè)，占14.40%；西部地區(qū)有63家企業(yè)，占12.6%；東北地區(qū)有17家企業(yè)，占3.40%�？傮w上看，東部地區(qū)和中部地區(qū)企業(yè)數(shù)量均有增加，中部地區(qū)企業(yè)數(shù)量沒有變化，東北地區(qū)企業(yè)數(shù)量持續(xù)減少。

　　2017中國制造業(yè)企業(yè)500強入圍企業(yè)具體區(qū)域分布如下。

　　東部地區(qū)：東部地區(qū)10省市共有348家企業(yè)入圍，與去年入圍企業(yè)數(shù)量相比增加2家，海南省今年再次有企業(yè)入圍。廣東省成為今年入圍企業(yè)數(shù)量增加最多的省份，共增加了9家入圍企業(yè)。河北則成為企業(yè)數(shù)量減少最多的省份，入圍企業(yè)數(shù)量共減少了7家。具體為：浙江89家，減少3家；山東77家，增加1家；江蘇47家，增加4家；廣東34家，增加9家；河北32家，減少7家；北京32家，減少2家；天津18家，增加2家；上海14家，持平；福建4家，減少3家；海南1家。

　　中部地區(qū)：中部地區(qū)6省區(qū)共有72家企業(yè)入圍，比上年增加3家。其中，安徽16家，增加1家；湖北15家，減少2家；河南13家，增加1家；湖南13家，增加4家；江西12家，減少1家；山西3家，與上年持平。

　　西部地區(qū)：西部地區(qū)11個省份共有63家企業(yè)進入2017中國制造業(yè)企業(yè)500強，與上年持平。其中，四川15家，增加1家；重慶14家，增加1家；廣西9家，與上年持平；云南5家，減少3家；陜西4家，與上年持平；新疆4家，與上年持平；甘肅4家，增加1家；青海3家，增加1家；內(nèi)蒙古2家，與上年持平；寧夏2家，與上年持平；貴州1家，減少1家。

　　東北地區(qū)：東北地區(qū)3省共有17家企業(yè)進入2017中國制造業(yè)企業(yè)500強，在上年減少3家的基礎(chǔ)上持續(xù)減少，入圍企業(yè)再次減少5家。東北地區(qū)大企業(yè)的這一表現(xiàn)，在很大程度上折射出了東北地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的困境。其中，遼寧13家，減少了4家；黑龍江2家，減少了1家；吉林2家，與上年持平。

　　2、東部地區(qū)企均人均利潤指標領(lǐng)先，東北地區(qū)稅負壓力最大

　　東部地區(qū)企業(yè)的企均凈利潤、人均凈利潤指標均遙遙領(lǐng)先于其他地區(qū)，但資產(chǎn)指標與收入指標各有優(yōu)劣。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中，東部地區(qū)企業(yè)的企均凈利潤為23.47億元，中部地區(qū)、西部地區(qū)與東北地區(qū)企均凈利潤分別為11.15億元、7.72億元、16.10億元，中部地區(qū)、西部地區(qū)與東北地區(qū)企均凈利潤分別只相當于東部地區(qū)企均凈利潤的47.54%、32.89%和68.60%。東部地區(qū)企業(yè)的人均凈利潤為8.31萬元，中部地區(qū)、西部地區(qū)與東北地區(qū)人均凈利潤分別為6.18萬元、3.69萬元、4.92萬元，中部地區(qū)、西部地區(qū)與東北地區(qū)人均凈利潤分別只相當于東部地區(qū)人均凈利潤的74.31%、44.40%和59.17%。從企均營業(yè)收入與企均資產(chǎn)、企均凈資產(chǎn)指標看，東部地區(qū)企業(yè)明顯高于中部地區(qū)與西部地區(qū)，但卻低于東北地區(qū)企業(yè)企均水平。從人均營業(yè)收入指標看，東部地區(qū)企業(yè)也明顯高于其他地區(qū)企業(yè)水平。

　　東北地區(qū)企業(yè)的稅負壓力明顯高于其他地區(qū)企業(yè)。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中17家東北地區(qū)企業(yè)共繳納了稅收1045.54億元，占全部制造業(yè)500強納稅總額的7.15%。東北地區(qū)企業(yè)平均納稅額為61.50億元，相當于制造業(yè)500強企均納稅額的2.10倍。以東部地區(qū)企業(yè)為基準，中部地區(qū)、西部地區(qū)企業(yè)企均納稅額只相當于東部地區(qū)企業(yè)的48.96%和50.32%，而東北地區(qū)企均納稅額則相當于東部地區(qū)企業(yè)的187.85%。中部地區(qū)、西部地區(qū)企業(yè)人均納稅額只相當于東部地區(qū)企業(yè)的76.53%和67.94%，而東北地區(qū)企業(yè)人均納稅額則相當于東部地區(qū)企業(yè)的162.02%。

　　3、東部地區(qū)企業(yè)并購重組與創(chuàng)新更為活躍，標準制定方面各有優(yōu)劣

　　東部地區(qū)企業(yè)在并購重組、研發(fā)投入與專利方面都呈現(xiàn)出更為活躍的態(tài)勢。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中東部地區(qū)348家企業(yè)共完成了772次并購重組，占全部制造業(yè)500強并購重組總數(shù)的87.93%。與東部地區(qū)相比，中部地區(qū)、西部地區(qū)、東北地區(qū)企業(yè)的企均并購重組數(shù)分別只相當于東部地區(qū)的47.58%、17.17%和15.91%，東北地區(qū)企業(yè)并購重組最不活躍。在研發(fā)投入上，348家東部地區(qū)企業(yè)共投入研發(fā)費用4431.05億元，占全部制造業(yè)500強研發(fā)投入的80.76%。與東部地區(qū)相比，中部地區(qū)、西部地區(qū)、東北地區(qū)企業(yè)的企均研發(fā)投入分別只相當于東部地區(qū)的57.70%、42.25%和86.87%，中部地區(qū)、西部地區(qū)、東北地區(qū)企業(yè)的人均研發(fā)投入分別只相當于東部地區(qū)的88.27%、55.83%和73.32%，西部地區(qū)企業(yè)的研發(fā)投入力度最弱。

　　從專利與發(fā)明專利看，東部地區(qū)企業(yè)專利、發(fā)明專利分別為425379件和147511件，分別占全部制造業(yè)500強的78.65%和84.78%。與東部地區(qū)相比，中部地區(qū)、西部地區(qū)、東北地區(qū)企業(yè)的企均專利分別只相當于東部地區(qū)的57.24%、62.60%和81.16%，中部地區(qū)、西部地區(qū)、東北地區(qū)企業(yè)的人均專利分別只相當于東部地區(qū)的87.56%、82.72%和68.51%。中部地區(qū)、西部地區(qū)、東北地區(qū)企業(yè)的企均發(fā)明專利分別只相當于東部地區(qū)的40.77%、35.11%和64.65%，中部地區(qū)、西部地區(qū)、東北地區(qū)企業(yè)的人均發(fā)明專利分別只相當于東部地區(qū)的62.37%、46.39%和54.57%。

　　在標準制定的參與方面，東中西部與東北地區(qū)企業(yè)各有優(yōu)劣，東部地區(qū)企業(yè)并不占有絕對優(yōu)勢。2017中國制造業(yè)企業(yè)500強中東部地區(qū)企業(yè)共參與了17345項標準制定，其中參與國內(nèi)標準制定16644項，參與國際標準制定453項，分別占全部制造業(yè)500強的75.00%、75.06%和81.33%。在企均標準制定參與方面，東部地區(qū)企業(yè)多于中部地區(qū)與西部地區(qū)企業(yè)，但少于東北地區(qū)企業(yè)。在人均標準制定參與方面，東部地區(qū)企業(yè)高于東北地區(qū)企業(yè)，但低于中部地區(qū)企業(yè)和西部地區(qū)企業(yè)�？傮w上看，東北地區(qū)企業(yè)雖然在當前研發(fā)投入與創(chuàng)新成果方面不如東部地區(qū)企業(yè)，但基于其長期以來的工業(yè)基礎(chǔ)地位，在國內(nèi)行業(yè)標準制定方面積累了一定的話語權(quán)。

　　4、中部地區(qū)企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量最好

　　中部地區(qū)企業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量相對最好，資產(chǎn)經(jīng)營效率最高。中部地區(qū)企業(yè)的平均資產(chǎn)負債率為61.87%，低于全部制造業(yè)500強平均資產(chǎn)負債率，也分別低于東部地區(qū)、西部地區(qū)和東北地區(qū)企業(yè)平均資產(chǎn)負債率。與之相對應，西部地區(qū)企業(yè)資產(chǎn)負債率為66.04%，為四大區(qū)域企業(yè)平均資產(chǎn)負債率的最高值，企業(yè)去杠桿的壓力顯然要大于東部地區(qū)企業(yè)，更加大于中部地區(qū)企業(yè)。從資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的角度看，中部地區(qū)企業(yè)同樣明顯占據(jù)優(yōu)勢，中部地區(qū)企業(yè)的平均資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.04次/年，明顯高于其他幾個地區(qū)企業(yè)平均資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。西部地區(qū)企業(yè)平均資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率最低，只有0.74次/年，只相當于中部地區(qū)企業(yè)平均資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率的71.13%。