由中歐陸家嘴國(guó)際金融研究院與財(cái)新傳媒聯(lián)合舉辦的2013年中國(guó)金融創(chuàng)新論壇于9月27日在上海舉行。此次論壇的主題為“變局與變革”旨在探討中國(guó)金融改革方案的看點(diǎn)、障礙與突破以及金融創(chuàng)新的機(jī)遇和金融創(chuàng)新的監(jiān)管挑戰(zhàn)等議題。

　　本次論壇作為權(quán)威智庫(kù)與頂尖媒體的聯(lián)手活動(dòng)，匯集了上海市委常委、常務(wù)副市長(zhǎng)—屠光紹、全國(guó)人大常委、財(cái)經(jīng)委副主任委員—吳曉靈、中國(guó)人民銀行金融消費(fèi)權(quán)益保護(hù)局副局長(zhǎng)—孫天琦、中歐國(guó)際工商學(xué)院院長(zhǎng)、上海數(shù)字化與互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心主任—朱曉明、財(cái)新傳媒總編輯—胡舒立等金融界和思想界的高端人士。有利網(wǎng)作為互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新理財(cái)渠道的領(lǐng)軍代表企業(yè)也受邀成為本次論壇的合作伙伴，其聯(lián)合創(chuàng)始人兼CEO劉雁南出席了此次論壇并發(fā)表了演講。

　　金融創(chuàng)新與金融監(jiān)管博弈前行

　　金融創(chuàng)新與金融監(jiān)管的博弈是永恒的主題，而近年來(lái)影子銀行、PE/VC、互聯(lián)網(wǎng)金融等快速興起，在推動(dòng)金融創(chuàng)新的同時(shí)，也對(duì)金融監(jiān)管和消費(fèi)者保護(hù)提出了嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。

　　會(huì)上，針對(duì)“如何應(yīng)對(duì)金融創(chuàng)新面臨的挑戰(zhàn)”申銀萬(wàn)國(guó)證券公司董事長(zhǎng)—李劍閣認(rèn)為金融改革應(yīng)該從三個(gè)方面推進(jìn)： 第一，要建立完整的金融創(chuàng)新監(jiān)管體制，認(rèn)真評(píng)估金融創(chuàng)新的績(jī)效；第二，建立金融監(jiān)管部門聯(lián)合協(xié)調(diào)機(jī)制，掃除金融創(chuàng)新的監(jiān)管盲區(qū)；第三，加快建立適應(yīng)金融創(chuàng)新的立法進(jìn)度，健全處理金融突發(fā)事件的應(yīng)對(duì)機(jī)制。

　　2013年，是互聯(lián)網(wǎng)金融年。在談到互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新時(shí)，國(guó)泰君安證券董事長(zhǎng)—萬(wàn)建華表示，互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、移動(dòng)互聯(lián)等信息技術(shù)為互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新準(zhǔn)備了條件，金融業(yè)務(wù)產(chǎn)品化現(xiàn)象越來(lái)越普遍。目前，互聯(lián)網(wǎng)金融擴(kuò)展了金融生態(tài)領(lǐng)域。我國(guó)的金融改革應(yīng)該順應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的內(nèi)在要求，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)和金融的相互跨界，監(jiān)管當(dāng)局要理解、寬容和支持。

　　互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新行業(yè)渴求監(jiān)管

　　互聯(lián)網(wǎng)對(duì)金融的創(chuàng)新衍生出許多模式，P2P網(wǎng)絡(luò)投資理財(cái)作為從歐美借鑒過(guò)來(lái)的創(chuàng)新平臺(tái)模式，在進(jìn)入中國(guó)后，如雨后春筍般迅猛發(fā)展，但在中國(guó)沒(méi)有健全的征信體系情況下，其行業(yè)成長(zhǎng)，監(jiān)管和消費(fèi)者保護(hù)一直受到政府部門和消費(fèi)者關(guān)注。

　　會(huì)上，針對(duì)“金融監(jiān)管的缺失，P2P行業(yè)面臨哪些風(fēng)險(xiǎn)”這一話題，有利網(wǎng)CEO劉雁南引用行業(yè)白皮書內(nèi)容也指出中國(guó)P2P行業(yè)目前面臨的風(fēng)險(xiǎn)主要包括以下幾點(diǎn)：第一，信貸質(zhì)量的風(fēng)險(xiǎn)；第二，產(chǎn)品規(guī)劃所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)；第三，中間的資金監(jiān)管賬戶缺失帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)；第四，杠桿比例、連帶責(zé)任關(guān)連交易的風(fēng)險(xiǎn)；第五，潛在的資金池模式產(chǎn)生的非法集資風(fēng)險(xiǎn)和擔(dān)憂；第六，期限錯(cuò)配和金額錯(cuò)配產(chǎn)生的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)�！�

　　同時(shí)，他還指出，P2P行業(yè)雖然發(fā)展很快，作為企業(yè)方自身也迫切希望能有行業(yè)監(jiān)管，隨著監(jiān)管不斷的介入，使互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新行業(yè)在更加規(guī)范的框架下進(jìn)行穩(wěn)定持續(xù)的成長(zhǎng)。

　　金融監(jiān)管 “消費(fèi)者保護(hù)”體系正在醞釀

　　會(huì)上，針對(duì)“金融消費(fèi)者保護(hù)存在哪些立法/司法挑戰(zhàn)”這一議題，上海高級(jí)人民法院金融庭庭長(zhǎng)——楊路表示：“挑戰(zhàn)首先來(lái)自于金融機(jī)構(gòu)和我們的金融消費(fèi)者存在著天然的嚴(yán)重不對(duì)稱，金融機(jī)構(gòu)非常強(qiáng)勢(shì)。其次是金融市場(chǎng)法律制度不完善。”

　　針對(duì)司法如何保護(hù)金融消費(fèi)者的權(quán)益他表示：“首先，我們?cè)诮鹑诮灰走^(guò)程中采用格式化，在對(duì)格式文本上，金融機(jī)構(gòu)和客戶發(fā)生解釋上歧義的時(shí)候，傾向于做保護(hù)客戶這樣一種理解，這是合同法賦予法官的權(quán)利；第二是采用舉證責(zé)任告知；第三，希望除了司法之外，更多的社會(huì)機(jī)構(gòu)民間機(jī)構(gòu)可以發(fā)揮保護(hù)金融消費(fèi)者權(quán)益的這樣一種應(yīng)有的功能 �！�

　　中國(guó)人民銀行金融消費(fèi)權(quán)益保護(hù)局副局長(zhǎng)—孫天琦在“加快構(gòu)建我國(guó)金融消費(fèi)者保護(hù)即行為監(jiān)管體系”發(fā)言中說(shuō)：“人民銀行金融權(quán)益保護(hù)局的工作目前主要從以下三個(gè)方面展開(kāi)：第一，建立和完善金融消費(fèi)者保護(hù)的法律框架；第二，出臺(tái)人民銀行金融消費(fèi)權(quán)益保護(hù)工作管理辦法，同時(shí)也在研究金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)；第三，建立金融消費(fèi)權(quán)益保護(hù)監(jiān)督檢查機(jī)制�！�

　　在互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)中，有利網(wǎng)堅(jiān)持平臺(tái)模式受到廣泛認(rèn)可，劉雁南在會(huì)上也強(qiáng)調(diào)：在監(jiān)管未能完善的時(shí)候，企業(yè)自律行為十分重要。劉雁南分享了有利網(wǎng)在保護(hù)消費(fèi)者方面的自律實(shí)踐。第一：對(duì)資產(chǎn)質(zhì)量進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制，以及對(duì)投資人資產(chǎn)的保護(hù)。有利網(wǎng)的模式是采取對(duì)接線下小貸公司，由小貸公司進(jìn)行線下實(shí)地考察征信，獲得初步審核后再推薦給有利網(wǎng)，并對(duì)每筆貸款做連帶擔(dān)保，讓投資者的資金受到比較安全的保障。同時(shí)，有利網(wǎng)還與世界最大的信用審批技術(shù)服務(wù)商FICO合作開(kāi)發(fā)一套小額貸款評(píng)分卡，通過(guò)大數(shù)據(jù)互聯(lián)網(wǎng)來(lái)提高小額貸款行業(yè)貸款審批的效率，包括量化風(fēng)險(xiǎn)的能力；第二：資金監(jiān)管，包括電子交易數(shù)據(jù)固化的問(wèn)題。有利網(wǎng)把自有資金和投資人的資金做到�？顚Ｓ�，每筆貸款流向歸屬都有非常清晰的界定。另外有利網(wǎng)還跟國(guó)家網(wǎng)上交易保障中心合作，證明每筆電子交易發(fā)生的真實(shí)性。通過(guò)這樣的資金監(jiān)管和電子數(shù)據(jù)固化的做法來(lái)做到符合監(jiān)管的要求，更好地服務(wù)于和保護(hù)消費(fèi)者。

　　隨著金融改革的啟動(dòng)與金融創(chuàng)新的加速，金融監(jiān)管成為當(dāng)務(wù)之急。如何面對(duì)金融創(chuàng)新帶來(lái)的挑戰(zhàn)，金融監(jiān)管要因應(yīng)創(chuàng)新，與時(shí)俱進(jìn)，未來(lái)的金融監(jiān)管之路任重而道遠(yuǎn)。